افزایش افزایش و فدرال رزرو - آنها چگونه بر بازارهای رمزنگاری تأثیر می گذارند؟

رابطه بین بازارهای فدرال رزرو و مالی پیچیده است. بیاموزید که چگونه تغییرات در سیاست پولی بر بازارها تأثیر می گذارد.

فهرست مطالب

• فدرال رزرو چیست؟
• سیاست پولی چیست؟
• جلسه FOMC چیست؟
• افزایش نرخ بهره چیست؟
• آیا افزایش نرخ بهره بر بازارهای رمزنگاری تأثیر می گذارد؟
• افکار پایانی

در چند سال گذشته ، فدرال رزرو در صدر عناوین اقتصادی قرار داشته است. پس از مبارزه با مسائل اقتصادی ناشی از همه گیر با کاهش کمی تهاجمی ، اکنون افزایش نرخ بهره برای مبارزه با تورم بالا معرفی می شود.

این را تصویر کنید: این یک بعد از ظهر پنجشنبه خوب در ماه مارس است ، و یک معامله گر نسبتاً بی تجربه ، مایک ، حساب Binance خود را باز می کند ، او می یابد که بیت کوین طولانی مدت انحلال شده است. او آه می کشد ، و سپس فریاد می زند: "چی؟درست یک ساعت پیش به خوبی بالا می رفت! "

وی در تلاش برای یافتن توضیحات خوبی برای سقوط بازار ، او از دوست با تجربه تر تجارت خود (اجازه می دهد تا او را عبدالله بنامیم) برای مشاوره بخواهد. پس از بازگشت سریع و جلو ، مایک می آموزد که فدرال رزرو 25 امتیاز پایه را اعلام کرده است و ظاهراً بازار آن خبر را دوست ندارد.

داستان های زیادی درست مثل این وجود دارد. بیایید با بحث در مورد چگونگی افزایش نرخ افزایش سرعت توسط FED ، به مایک کمک کنیم.

برای نمایش انقلاب cryptocurrency ، یک خبرنامه در یک زمان به ما بپیوندید. اکنون مشترک شوید تا اخبار روزانه و به روزرسانی های بازار را به سمت صندوق ورودی خود بدست آورید ، به همراه میلیون ها مشترک دیگر ما (این درست است ، میلیون ها نفر ما را دوست دارند!) - منتظر چه چیزی هستید؟

فدرال رزرو چیست؟

فدرال رزرو - یا فدرال رزرو - مؤسسه ای است که وظیفه حفظ اقتصاد ایالات متحده را دارد. به عنوان بانک مرکزی ایالات متحده ، سه هدف اصلی دارد:

• حداکثر اشتغال
• قیمت های پایدار (یعنی نرخ تورم پایین و پایدار)
• نرخ بهره متوسط در اقتصاد ایالات متحده

حداکثر اشتغال: فدرال رزرو با در نظر گرفتن عواملی مانند رشد شغلی ، مشارکت نیروی کار و نرخ بیکاری در تلاش است تا بالاترین سطح اشتغال پایدار را ایجاد کند. فدرال رزرو با تنظیم سیاست های پولی خود می تواند یک محیط اقتصادی را تقویت کند که باعث ایجاد شغل و ثبات در بازار کار می شود.

قیمت های پایدار: نگه داشتن تورم تحت کنترل برای تقویت اطمینان اقتصادی ، حفظ ارزش واقعی پول و ترویج رشد اقتصادی بلند مدت ضروری است. فدرال رزرو نرخ تورم 2 ٪ در طول زمان را به عنوان بخشی از وظیفه ثبات قیمت خود هدف قرار می دهد.

نرخ بهره متوسط متوسط: حفظ نرخ بهره متوسط متوسط می تواند رشد و سرمایه گذاری پایدار اقتصادی را ایجاد کند. فدرال رزرو با تأثیرگذاری بر نرخ بهره کوتاه مدت ، مانند نرخ صندوق های فدرال ، می تواند به طور غیرمستقیم بر نرخ های بلند مدت تأثیر بگذارد و به یک محیط مالی پایدار و سالم کمک کند.

به عبارت دیگر ، فدرال رزرو باید محیطی را ایجاد کند که قیمت ها پایدار باشد و مشاغل جدید ایجاد شود. برای انجام این کار ، خطرات در اقتصاد را کنترل می کند و اغلب در سیاست پولی تغییراتی ایجاد می کند.

سیاست پولی چیست؟

سیاست پولی مجموعه ای از قوانینی است که توسط بانک مرکزی یک ملت ساخته شده است - با هدف کنترل عرضه پول به اقتصاد و دستیابی به اهداف اصلی که ما فقط در مورد آن صحبت کردیم (حداکثر اشتغال ، تورم کم و پایدار و نرخ بهره متوسط).

بانک های مرکزی می توانند برای مقابله با تورم و افزایش قیمت ، ایجاد مشاغل جدید یا نرم شدن اثرات رکود اقتصادی ، در سیاست های پولی تغییراتی ایجاد کنند. به این معنا ، سیاست پولی را می توان به عنوان یک جعبه ابزار برای بانکهای مرکزی برای هدایت اقتصاد در جهت مورد نظر مشاهده کرد.

مشهورترین ابزارهای سیاست پولی ، کاهش کمی ، عملیات بازار آزاد ، تغییر نرخ بهره و نیازهای ذخیره است-اما بانکهای مرکزی می توانند ابزارهای بیشتری در اختیار داشته باشند.

جلسه FOMC چیست؟

کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) حداقل هشت بار در سال تشکیل می شود. اگر اوضاع خواستار آن باشد ، FOMC ممکن است برای جلسات اضطراری اضافی تشکیل شود. این اخیراً پس از بحران اداره بانکی که بر دو بانک بزرگ ایالات متحده تأثیر می گذارد ، اتفاق افتاد.

در جلسات ، اعضای FOMC وضعیت اقتصادی و خطرات احتمالی آن را بررسی می کنند - و بحث کنید که آیا این وضعیت خواستار تغییر در سیاست های پولی است. نمونه بارز این اتفاق پس از ضربه همه گیر رخ داد و فدرال رزرو با تزریق سرمایه به اقتصاد با نرخ های بی سابقه متوسل شد. در حالی که این مسئله در کوتاه مدت به مشکلات مربوط می شود ، با عوارض جانبی منفی همراه بود: تورم به طور قابل توجهی افزایش یافت و با نرخ تورم 9. 1 ٪ نسبت به سال گذشته در ژوئن 2022 به اوج خود رسید.

FOMC از آن زمان با افزایش نرخ بهره در تلاش است تا تورم را کاهش دهد - که می تواند بر اشتغال تأثیر بگذارد و باعث رکود اقتصادی شود. همانطور که می توانید بگویید ، کار FOMC آسان نیست.

افزایش نرخ بهره چیست؟

بازگشت به افزایش نرخ بهره! وقتی از افزایش نرخ بهره صحبت می کنیم ، به افزایش نرخ صندوق های فدرال اشاره می کنیم ، نرخ بهره ای که بانک های تجاری می توانند یک شبه وام بگیرند و به یکدیگر وام بدهند. نرخ صندوق های فدرال طیف وسیعی از نرخ هایی است که بانک ها می توانند در وام گرفتن یا وام از آن استفاده کنند.

از آنجا که تورم از کنترل خارج شد ، FOMC تصمیم گرفته است نه بار نرخ بهره را افزایش دهد و نرخ بهره را از 0. 25 ٪ به 5 ٪ در طی بیش از یک سال سوق دهد.

در زمان نوشتن این مقاله ، نرخ صندوق های فدرال با 4. 75 ٪ تا 5. 00 ٪ قرار دارد.

با افزایش نرخ بودجه فدرال ، هزینه سرمایه افزایش می یابد. این هزینه وام برای بانکها را افزایش می دهد ، که به نوبه خود نرخ بهره بالاتری را به مشتریان خود می پردازند. وام ها گران تر می شوند و هزینه وام های تجاری و بدهی کارت اعتباری هزینه های افزایش می یابد. به عبارت دیگر ، با افزایش نرخ ، فدرال رزرو سرمایه گذاری یا خرج کردن را گران تر می کند - در نتیجه منحنی تقاضا پایین می آید.

اگر اقتصاد را مطالعه کرده اید ، می دانید: کاهش تقاضا معمولاً منجر به پایین آمدن قیمت می شود. پایین آوردن قیمت ها (و بنابراین تورم) با استفاده از افزایش نرخ ها مانند استفاده از آتش نشانی است!

آیا افزایش نرخ بهره بر بازارهای رمزنگاری تأثیر می گذارد؟

تغییر نرخ صندوق های فدرال فقط با تورم مبارزه نمی کند ، اثرات آن را می توان در کل اقتصاد و حتی در بازارهای مالی احساس کرد. بازار سهام نسبت به تغییرات در نرخ صندوق های فدرال بسیار حساس است. به عنوان مثال ، هنگامی که فدرال رزرو نرخ بهره را کاهش می دهد ، بازارهای سهام به طور معمول بالاتر می روند ، زیرا هزینه انجام تجارت کاهش می یابد-که باعث افزایش سودآوری شرکت های تجاری عمومی می شود.

در مقابل ، افزایش نرخ بهره معمولاً قیمت سهام را پایین می آورد ، زیرا هزینه انجام تجارت افزایش می یابد - کاهش درآمد. به دلیل همبستگی بین بازارهای سهام و رمزنگاری - یک واکنش نزولی در بورس سهام نیز منجر به رکود برای نشانه های شما می شود.

با این وجود ، بزرگترین اثرات کوتاه مدت افزایش نرخ روانی روانی است. بازارها در قیمت گذاری اطلاعات عالی هستند و اغلب در انتظار تصمیمات FOMC حرکت می کنند. به عنوان مثال ، بازار در تاریخ 22 مارس بالاتر رفت و انتظار داشت که مکث افزایش نرخ باشد. هنگامی که فدرال رزرو 25 افزایش نرخ نقطه پایه را اعلام کرد ، تصحیح 7. 9 ٪ در قیمت بیت کوین اتفاق افتاد.

در شروع این چرخه افزایش نرخ ، اعلام یک افزایش 25 نقطه ای به عنوان یک تعجب آور به وجود آمد و در نتیجه فروش شدید ایجاد شد. اکنون که ما آن را از طریق نه پیاده روی متوالی انجام داده ایم ، تأثیر تصمیمات افزایش نرخ جدید اندکی کاهش یافته است. در حالی که هنوز هم دوز مناسبی از نوسانات را فراهم می کند ، بازار به طور کلی تصحیح را کاملاً مؤثر می کند و بازار را به سطح معامله شده قبل از اعلام نرخ افزایش باز می گرداند. بازار عادت کرده است که افزایش افزایش یابد.

افکار پایانی

در کل ، واضح است که فدرال رزرو تأثیر زیادی در بازارهای مالی دارد. برنامه تسکین کمی آنها قیمت دارایی ها را در سال 2021 به اوج های تمام وقت سوق داده و تصمیمات افزایش نرخ باعث شده است که قیمت ها در سال گذشته کاهش یابد.

در این لحظه ، بازار بیشتر برای نرخ افزایش افزایش استفاده شده است و تأثیر آنها بر قیمت های کوتاه مدت کاهش یافته است. پیش بینی تصمیمات نرخ بهره بسیار دشوار است و حتی پیش بینی تأثیر آنها در بازار سخت تر است. با این وجود ، داشتن درک اساسی از نیروهای محرک پشت اقتصادها مفید است - و این به شما کمک می کند تا درک کنید که چرا بازارها به روشی که انجام می دهند حرکت می کنند.

برای مطالعه بیشتر ، مقالات ما در مورد رکود و کاهش کمی را بررسی کنید.

سلب مسئولیت نویسنده: این مقاله بر اساس دانش و تجربه محدود من است. این برای اهداف آموزشی نوشته شده است. نباید به عنوان مشاوره در هر شکل و شکل تفسیر شود. لطفا تحقیقات خود را انجام دهید.

این مقاله شامل پیوندهایی به وب سایت های شخص ثالث یا سایر مطالب فقط برای اهداف اطلاعاتی ("سایت های شخص ثالث") است. سایت های شخص ثالث تحت کنترل CoinmarketCap نیستند ، و CoinmarketCap مسئول محتوای هر سایت شخص ثالث نیست ، از جمله بدون محدودیت هیچ پیوندی موجود در یک سایت شخص ثالث یا هرگونه تغییر یا به روزرسانی در یک سومسایت مهمانیCoinmarketCap این پیوندها را فقط به عنوان راحتی به شما ارائه می دهد ، و درج هر لینک به معنای تأیید ، تصویب یا توصیه توسط CoinmarketCap از سایت یا هرگونه ارتباط با اپراتورهای آن نیست. این مقاله در نظر گرفته شده است که مورد استفاده قرار گیرد و فقط باید برای اهداف اطلاعاتی مورد استفاده قرار گیرد. مهم است که قبل از تصمیم گیری در مورد هر یک از محصولات یا خدمات شرح داده شده ، تحقیق و تحلیل خود را انجام دهید. این مقاله به عنوان مشاوره مالی در نظر گرفته نشده است و به عنوان مشاوره مالی تفسیر نمی شود. نظرات و نظرات بیان شده در این مقاله خود [شرکت] نویسنده است و لزوماً منعکس کننده نظرات CoinmarketCap نیست. CoinmarketCap مسئول موفقیت یا اصالت هر پروژه نیست ، ما قصد داریم به عنوان یک منبع اطلاعاتی خنثی برای کاربران نهایی عمل کنیم.