صندوق منشور اینوسکو

این صندوق به دنبال رشد طولانی مدت سرمایه با تمرکز بر ناهنجاری های رشد/ارزش است-شرکت هایی با چشم انداز رشد بالاتر از حد متوسط که در ارزیابی های زیر متوسط تجارت می کنند. این صندوق ممکن است به عنوان یک سنگ بنای محافظه کارانه در یک سبد متنوع عمل کند.

یک سنگ بنای محافظه کار

یک استراتژی متنوع که به دنبال مشارکت صعودی شدید با محافظت از نزولی قوی تر از یک چرخه کامل بازار است. این صندوق سنگ بنای محافظه کارانه ای است که ممکن است به عنوان پایه ای در یک نمونه کارها متنوع باشد.

خطر برای کمک به ایجاد ثروت

تیم سرمایه گذاری بر شرکت هایی با چشم انداز رشد بالاتر از متوسط متمرکز است که توسط مباشرین خوب سرمایه و تجارت در ارزیابی های جذاب اداره می شوند.

این تیم به دنبال کاهش خطر نزولی است که برای ایجاد ثروت بلند مدت بسیار مهم است.

تنوع فراتر از جعبه های سبک

یک پایه و اساس محافظه کارانه در معرض خطر کمتری در یک تخصیص سهام می تواند مدیران پرخاشگرانه تر و پرخطر تر را تکمیل کند.

این رویکرد فراتر از جعبه های سبک سنتی است و تنوع در چرخه های بازار را ارائه می دهد.

نتایج جذاب

تیم مدیریت به دنبال این است که مشارکت صعودی محکم و همراه با محافظت از نزولی بهتر را به سرمایه گذاران ارائه دهد.

این استراتژی با هدف اضافه کردن ارزش با ریسک کمتر در مقابل شاخص معیار آن نسبت به چرخه های کامل بازار. 1

1 چرخه کامل بازار به عنوان بازار بالا برای بازار بالا یا پایین بازار پایین بازار تعریف شده است.

تیم مدیریت

بلیندا کاوازوس ، CFA

مگنوس کرانتز مدیر نمونه کارها

بنیامین قمری از 01/31/2023

دارایی های برتر سهام |مشاهده همه

ممکن است به دلیل گرد کردن 100 ٪ برابر نباشد.

منابع در معرض تغییر هستند و توصیه های خرید و فروش نیستند.

از 02/28/2023 12/31/2022

میانگین بازده سالانه (٪)

عملکرد به نقل از عملکرد گذشته است و نمی تواند نتایج آینده قابل مقایسه را تضمین کند. عملکرد فعلی ممکن است پایین تر یا بالاتر باشد. بازده سرمایه گذاری و ارزش اصلی متفاوت خواهد بود به گونه ای که هنگام فروش سهام ممکن است سود یا ضرر داشته باشید.

عملکرد نشان داده شده در NAV شامل هزینه های فروش جلوی یا CDSC قابل اجرا نیست ، که باعث کاهش عملکرد می شود.

ارقام عملکرد منعکس کننده توزیع مجدد و تغییرات در ارزش دارایی خالص (NAV) و تأثیر حداکثر بار فروش است ، مگر اینکه در موارد دیگری بیان شده باشد.

عملکرد شامل درآمد دادخواهی است. اگر این عواید دریافت نشود ، بازده کل کمتر می شد.

عملکرد سهم کلاس A منعکس کننده هرگونه بازپرداخت هزینه یا بازپرداخت هزینه است.

از 02/28/2023 12/31/2022

بازده معیار سالانه

سبک مبتنی بر سبک

منبع: Rimes Technologies Corp ..

منبع: Rimes Technologies Corp.

سرمایه گذاری را نمی توان مستقیماً در یک شاخص انجام داد.

نسبت هزینه برای هر دفترچه

این اطلاعات در جدیدترین دفترچه به روز می شود.

قیمت های تاریخی

هیچ سوابق تاریخ برای این محدوده تاریخ یافت نشده است

توزیع

از 01/31/2023

تجزیه بخش

ممکن است به دلیل گرد کردن 100 ٪ برابر نباشد.

این منابع مطابق استاندارد طبقه بندی صنعت جهانی سازماندهی شده است ، که توسط املاک اختصاصی و علامت خدماتی از شرکت بین المللی مورگان استنلی پایتخت و Standard & Poor's ساخته شده است.

از 01/31/2023

مخلوط دارایی

ممکن است به دلیل گرد کردن 100 ٪ برابر نباشد.

از 02/28/2023

خصوصیات صندوق

منبع: Rimes Technologies Corp. ، StyleAdvisor

از 01/31/2023

دارایی های برتر سهام |مشاهده همه

ممکن است به دلیل گرد کردن 100 ٪ برابر نباشد.

منابع در معرض تغییر هستند و توصیه های خرید و فروش نیستند.

از 01/31/2023

صنایع برتر

ممکن است به دلیل گرد کردن 100 ٪ برابر نباشد.

این منابع مطابق استاندارد طبقه بندی صنعت جهانی سازماندهی شده است ، که توسط املاک اختصاصی و علامت خدماتی از شرکت بین المللی مورگان استنلی پایتخت و Standard & Poor's ساخته شده است.

تفسیر صندوق منشور Invesco

approach'>

اسناد صندوق

• گزارش های دفترچه و صندوق
• برگه ای حاوی اطلاعات مشخص درباره چیزی

در مورد خطر

مانند هر سرمایه گذاری صندوق متقابل ، از دست دادن پول خطر سرمایه گذاری است. سرمایه گذاری در صندوق واریزی در یک بانک نیست و توسط شرکت بیمه سپرده فدرال یا هر آژانس دولتی دیگر بیمه و تضمین نمی شود. خطرات مرتبط با سرمایه گذاری در صندوق می تواند در مواقع نوسانات قابل توجه بازار افزایش یابد. خطرات اصلی سرمایه گذاری در صندوق عبارتند از:

خطر بازارارزش بازار سرمایه گذاری های صندوق ، و بنابراین ارزش سهام صندوق ، بالا و پایین می رود ، گاهی اوقات به سرعت یا غیرقابل پیش بینی. ریسک بازار ممکن است یک صادرکننده ، صنعت یا بخش اقتصاد را تحت تأثیر قرار دهد ، یا ممکن است به طور کلی بر بازار تأثیر بگذارد. ارزش سرمایه گذاری صندوق ممکن است به دلیل شرایط عمومی بازار که به طور خاص با صادرکننده خاص مرتبط نیستند ، مانند شرایط اقتصادی واقعی یا درک شده ، تغییر در چشم انداز عمومی برای درآمد یا درآمد شرکتها ، تغییر در بهره یا تغییر در سود ، بالا یا پایین بروند. نرخ ارز ، بی ثباتی منطقه ای یا جهانی ، بلایای طبیعی یا زیست محیطی ، بیماری گسترده یا سایر موضوعات بهداشت عمومی ، جنگ ، اقدامات تروریسم یا احساسات سرمایه گذار منفی به طور کلی. در طی رکود عمومی در بازارهای مالی ، کلاس های دارایی های متعدد ممکن است ارزش خود را کاهش دهند. هنگامی که بازارها به خوبی عمل می کنند ، هیچ تضمینی وجود ندارد که سرمایه گذاری های خاص که توسط صندوق انجام می شود ، ارزش افزایش یابد.

سرمایه گذاری در ریسک سهام. ارزش سبد صندوق ممکن است تحت تأثیر تغییرات در بورس سهام باشد. بازارهای سهام ممکن است نوسانات کوتاه مدت قابل توجهی را تجربه کرده و ممکن است در بعضی مواقع به شدت سقوط یا افزایش یابد. عوارض جانبی در هر بخش از سهام یا بازارهای با درآمد ثابت ممکن است اثرات منفی غیر منتظره ای در سایر بخش های بازار داشته باشد. بازارهای مختلف سهام ممکن است متفاوت از یکدیگر رفتار کنند و بازارهای سهام ایالات متحده ممکن است از یک یا چند بازار سهام خارجی در جهت مخالف حرکت کنند.

قیمت سهام های فردی به طور کلی همه در همان جهت حرکت نمی کنند. با این حال ، قیمت سهام فردی تمایل به بالا رفتن و پایین آمدن به طرز چشمگیری نسبت به برخی از انواع دیگر سرمایه گذاری ها ، مانند اوراق قرضه دارد. عوامل مختلف می توانند بر قیمت سهام یک شرکت خاص تأثیر منفی بگذارند. این عوامل ممکن است شامل شود ، اما محدود به این موارد نیست: گزارش های ضعیف درآمدی ، از دست دادن مشتری ، دادخواست علیه شرکت ، عملکرد نامطلوب عمومی بخش یا صنعت شرکت یا تغییر در مقررات دولتی مؤثر بر شرکت یا صنعت آن. به حدی که اوراق بهادار از یک نوع خاص تأکید شود (به عنوان مثال سهام خارجی ، سهام شرکتهای کوچک یا متوسط درپوش ، سهام رشد یا ارزش یا سهام شرکت ها در یک صنعت خاص) ، ارزش سهم صندوق ممکن است در پاسخ بیشتر نوسان کندبه رویدادهایی که در بازار برای آن نوع اوراق بهادار تأثیر می گذارد.

ارزش سرمایه گذاری ارزش. سرمایه گذاری ارزش این خطر را مستلزم این است که اگر بازار تشخیص ندهد که امنیت منتخب کم ارزش است ، ممکن است قیمت آن امنیت همانطور که پیش بینی می شود قدردانی نکند. یک رویکرد ارزش همچنین می تواند منجر به سرمایه گذاری های کمتری شود که در مواقع سود بازار به سرعت افزایش می یابد و می تواند باعث ایجاد صندوق برای کمبود وجوه شود که از رشد یا رویکرد غیر ارزش برای سرمایه گذاری استفاده می کنند. سرمایه گذاری ارزش در چرخه بازار گذشته به نفع و خارج از کشور بوده است و وقتی سرمایه گذاری ارزش از نفع خارج است یا وقتی بازارها ناپایدار هستند ، اوراق بهادار شرکتهای "ارزش" ممکن است اوراق بهادار شرکتهای "رشد" یا کل بازار سهام را تحت تأثیر قرار دهد.

ریسک سرمایه گذاری رشد. اگر درآمد یک شرکت رشد یا قیمت سهام آنطور که پیش بینی می شود افزایش یابد ، یا اگر برنامه های تجاری آن نتایج مورد انتظار را تولید نکند ، ممکن است ارزش اوراق بهادار آن به شدت کاهش یابد. شرکت های رشد ممکن است شرکت های جدیدتر یا کوچکتر باشند که ممکن است نوسانات قیمت سهام و خطرات ضرر بیشتری را نسبت به شرکت های بزرگتر و مستقر تجربه کنند. شرکت های رشد جدیدتر تمایل دارند بخش بزرگی از درآمد خود را برای تحقیق ، توسعه یا سرمایه گذاری در دارایی های سرمایه حفظ کنند. بنابراین ، آنها ممکن است برای مدتی سود سهام خود را پرداخت نکنند. سرمایه گذاری در رشد در طی چرخه های گذشته بازار به نفع و خارج از کشور بوده است و احتمالاً به این کار ادامه خواهد داد. در دوره هایی که سرمایه گذاری رشد به نفع است یا وقتی بازارها ناپایدار هستند ، فروش اوراق بهادار شرکت رشد با قیمت قابل قبول ممکن است دشوارتر باشد. سهام رشد همچنین به دلیل گمانه زنی های سرمایه گذار ممکن است نسبت به سایر اوراق بهادار بی ثبات تر باشد.

شرکت های کوچک و متوسط سرمایه گذاری خطر دارند. سرمایه گذاری در اوراق بهادار شرکت های کوچک و متوسط سرمایه گذاری شامل ریسک بیشتر از آنچه که به طور معمول با سرمایه گذاری در شرکت های بزرگتر و مستقر تر همراه است ، است. سهام شرکت های کوچک و متوسط سرمایه گذاری تمایل به آسیب پذیری بیشتری در تغییر شرایط بازار دارند ، ممکن است سابقه عملیاتی یا سابقه موفقیت در موفقیت داشته باشند و ممکن است خطوط و بازارهای محدود تری داشته باشند ، مدیریت کمتری و با تجربه کمتر از منابع مالی کمتر از آنشرکت های بزرگتراوراق بهادار این شرکت ها ممکن است بی ثبات تر و مایع کمتری نسبت به شرکتهای مستقر تر باشد. آنها ممکن است نسبت به تغییرات در انتظارات درآمد یک شرکت حساس تر باشند و ممکن است حرکات قیمت ناگهانی و نامنظم تری را تجربه کنند. اوراق بهادار شرکت های کوچکتر غالباً با حجم کمتری تجارت می کند و در بسیاری از موارد ، بدون نسخه و یا در مبادله اوراق بهادار منطقه ای معامله می شود ، جایی که فرکانس و حجم معاملات قابل ملاحظه ای کمتر از اوراق بهادار شرکتهای بزرگتر است که در اوراق بهادار ملی معامله می شوندمبادلهبنابراین ، اوراق بهادار شرکت های کوچکتر ممکن است مشمول نوسانات وسیع تر قیمت باشد و ممکن است در صورت تمایل به فروش آنها ، صندوق های خود را با قیمت قابل قبول دفع کند. از آنجا که شرکت های کوچک و میانی به طور معمول بخش بزرگی از درآمد خود را در تجارت خود سرمایه گذاری می کنند ، ممکن است برای مدتی سود سهام خود را پرداخت نکنند ، به ویژه اگر شرکت های جدیدتر باشند. در صورتی که به هیچ وجه سود حاصل شود ، ممکن است برای تحقق یک سرمایه گذاری در یک شرکت کوچک یا میانه در یک شرکت کوچک یا میانه ، یک دوره اساسی طول بکشد.

ریسک تمرکز بخش. این صندوق ممکن است هر از گاهی مقدار قابل توجهی از دارایی های خود را در یک بخش بازار یا گروهی از صنایع مرتبط سرمایه گذاری کند. در این رویداد ، عملکرد این صندوق تا حد بیشتری به وضعیت کلی بخش یا گروه صنایع بستگی دارد و این خطر افزایش می یابد که اگر شرایط تأثیر منفی بر آن بخش یا گروه صنایع تأثیر بگذارد ، این صندوق ارزش قابل توجهی را از دست می دهد.

اوراق بهادار خارجی خطر دارد. سرمایه گذاری های خارجی این صندوق ممکن است تحت تأثیر بی ثباتی سیاسی و اجتماعی ، تغییر در سیاست های اقتصادی یا مالیاتی ، مشکل در اجرای تعهدات ، کاهش نقدینگی یا افزایش نوسانات باشد. سرمایه گذاری های خارجی همچنین شامل خطر توقیف ، ملی شدن یا سلب مالکیت صادرکننده یا سپرده های خارجی (که در آن صندوق می تواند کل سرمایه گذاری های خود را در یک بازار خاص از دست بدهد) و پذیرش احتمالی محدودیت های دولت خارجی مانند کنترل مبادله است. شرکت های خارجی به طور کلی ممکن است نسبت به شرکت های آمریکایی ، از جمله الزامات گزارشگری مالی و کنترل حسابرسی و حسابداری ، تحت مقررات کمتری باشند و بنابراین ممکن است مستعد ابتلا به کلاهبرداری یا فساد باشند. ممکن است اطلاعات عمومی کمتری در مورد شرکت های خارجی نسبت به شرکت های آمریکایی در دسترس باشد و ارزیابی آن شرکت های خارجی را دشوار می کند. مگر اینکه این صندوق از قرار گرفتن در معرض ریسک ارزی خود محافظت نکرده باشد ، ریسک اوراق بهادار خارجی نیز خطر نوسانات منفی نرخ ارز خارجی را شامل می شود ، که ممکن است باعث ارزش اوراق بهادار در چنین ارزهای خارجی شود (یا سایر ابزاری که از طریق آن صندوق در معرض ارزهای خارجی است) برای کاهش ارزش. نرخ ارز ممکن است در مدت زمان کوتاه به طور قابل توجهی نوسان کند. در صورت استفاده ، استراتژی های محافظت از ارز همیشه موفقیت آمیز نیستند.

ریسک مشتقاتارزش یک ابزار مشتقه تا حد زیادی به ارزش یک اوراق بهادار، ارز، کالا، نرخ بهره، شاخص یا دارایی دیگر (که هر کدام به عنوان دارایی پایه نامیده می شوند) بستگی دارد (و از آن مشتق می شود). علاوه بر ریسک های مربوط به دارایی های پایه، استفاده از ابزارهای مشتقه ممکن است شامل ریسک های دیگری، احتمالاً بزرگ تر، از جمله ریسک طرف مقابل، اهرم و نقدینگی باشد. ریسک طرف مقابل، خطری است که طرف مقابل قرارداد مشتقه، تعهد خود را مبنی بر پرداخت مبلغ بدهی به صندوق یا انجام سایر موارد تحت قرارداد مشتقه نکند. اوراق مشتقه ریسک اهرمی ایجاد می کنند، زیرا نیازی به پرداخت اولیه برابر با مواجهه اقتصادی ایجاد شده با حفظ موقعیت در مشتقه ندارند. در نتیجه، تغییر نامطلوب در ارزش دارایی پایه می تواند منجر به زیان صندوق شود که به طور قابل ملاحظه ای بیشتر از مبلغ سرمایه گذاری شده در مشتقه یا ارزش پیش بینی شده دارایی پایه است، که ممکن است بازده صندوق را نوسانات بیشتری کند. و خطر ضرر را افزایش می دهد. ابزارهای مشتقه همچنین ممکن است نقدشوندگی کمتری نسبت به سرمایه گذاری های سنتی داشته باشند و صندوق ممکن است نتواند موقعیت های مشتقه خود را در زمان یا قیمت مطلوب بفروشد یا ببندد. این ریسک ممکن است تحت شرایط نامطلوب بازار، که در طی آن صندوق ممکن است بیشترین نیاز را به تصفیه موقعیت های مشتقه خود داشته باشد، شدیدتر باشد. همچنین ممکن است ارزش گذاری اوراق مشتقه دشوارتر باشد، مالیات کارآمدی کمتری داشته باشد و مشمول تغییر مقررات دولتی باشد که می تواند بر توانایی صندوق در استفاده از برخی از مشتقه ها یا هزینه آنها تأثیر بگذارد. استراتژی های مشتقات ممکن است همیشه موفق نباشند. به عنوان مثال، مشتقات مورد استفاده برای پوشش ریسک یا به دست آوردن یا محدود کردن قرار گرفتن در معرض یک بخش خاص از بازار ممکن است مزایای مورد انتظار را به خصوص در شرایط نامطلوب بازار ارائه نکنند.

ریسک اوراق بهادار بدهی. قیمت اوراق بهادار بدهی که توسط صندوق نگهداری می شود ، تحت تأثیر تغییر در نرخ بهره ، اعتبار اعتبار صادرکننده و سایر عوامل خواهد بود. افزایش نرخ بهره غالب به طور معمول باعث کاهش ارزش اوراق بهادار بدهی موجود می شود و اغلب تأثیر بیشتری بر اوراق بهادار بدهی طولانی تر و اوراق بهادار با کیفیت بالاتر دارد. کاهش نرخ بهره باعث می شود صندوق درآمدی اوراق بهادار بدهی را که توسط صادرکننده با نرخ بهره پایین بازپرداخت شده است ، سرمایه گذاری کند. کاهش نرخ بهره همچنین ممکن است درآمد قابل توزیع صندوق را کاهش دهد زیرا پرداخت بهره در ابزارهای بدهی نرخ شناور که توسط صندوق نگهداری می شود ، کاهش می یابد. اگر صادرکننده یا وام گیرنده نتواند تعهدات خود را برای پرداخت بهره و یا بازپرداخت مدیر به موقع انجام دهد ، می تواند پول را برای سرمایه گذاری در اوراق بهادار بدهی از دست بدهد. تغییر در قدرت مالی یک صادرکننده ، درک بازار از چنین قدرتی یا رتبه بندی اعتبار صادرکننده یا امنیت ممکن است بر ارزش اوراق بهادار بدهی تأثیر بگذارد. تجزیه و تحلیل اعتبار مشاور ممکن است در پیش بینی چنین تغییراتی ناکام باشد ، که می تواند منجر به خرید امنیت بدهی در یک زمان نامناسب یا عدم فروش امنیت بدهی قبل از کاهش قیمت یا سایر رویداد اعتباری شود.

مدل های کمی خطر دارند. مدل های کمی بر اساس عوامل بسیاری استوار است که اوراق بهادار فردی را نسبت به یکدیگر اندازه گیری می کنند. مدل های کمی ممکن است به جمع آوری ، تمیز کردن ، جمع آوری و تجزیه و تحلیل مقادیر زیادی از داده ها از اشخاص ثالث و سایر منابع خارجی متکی باشند. هرگونه خطا یا نقص در عوامل یا داده هایی که اندازه گیری آن عوامل بر اساس آن وجود دارد ، می تواند بر استفاده از مدلهای کمی تأثیر منفی بگذارد. عوامل مورد استفاده در مدلها ممکن است اوراق بهادار را که در آینده عملکرد خوبی دارند و اوراق بهادار انتخاب شده ممکن است متفاوت از بازار به عنوان یک کل یا از عملکرد مورد انتظار آنها عمل نکنند.

ریسک مدیریت. این صندوق به طور فعال مدیریت می شود و به قضاوت مشاور در مورد بازارها ، نرخ بهره یا جذابیت ، ارزشهای نسبی ، نقدینگی یا قدردانی بالقوه سرمایه گذاری های خاص برای سبد صندوق بستگی دارد. اگر این احکام نادرست باشد ، این صندوق می تواند ضرر و زیان را تجربه کند. علاوه بر این ، تحولات قانونگذاری ، نظارتی یا مالیاتی ممکن است بر مدیریت صندوق و بنابراین توانایی صندوق برای دستیابی به هدف سرمایه گذاری خود تأثیر منفی بگذارد.

از 03/09/2023

chtrx