تجزیه و تحلیل فنی

هنر نمودار ، تجزیه و تحلیل نمودار قیمت (یعنی روند) در رابطه با مطالعات (به عنوان مثال ، حجم) است که با توجه به اینکه جهت قیمت در آن زمان مناسب است ، مناسب است.

ما باید با یک نمودار روزانه در سهام شروع کنیم ، که در آن هر نوار قیمت فعالیت تجاری یک روز را نشان می دهد. بیشتر آنها یا نمودار نوار یا شمعدانی را ساده ترین تفسیر می دانند. در بالای نمودار قیمت ، هر دو میانگین حرکت 14 روزه و 50 روزه را پوشش می دهد ، به طوری که می توانید ببینید که قیمت در رابطه با این دو میانگین متحرک چه کاری انجام می دهد. در زیر نمودار قیمت ، یک مطالعه حجم اضافه کنید. اگر می خواهید ، مطالعات دیگری مانند MACD ، DMI ، RSI یا دیگران اضافه کنید. فقط از مطالعات زیادی استفاده نکنید که گیج می شوید ، زیرا آنها می توانند سیگنال های متناقضی ارائه دهند.

شناسایی Uptrends

اگر پایین تر از پایین تر و بالاتر باشد ، سهام در صعود قرار دارد. برای ترسیم یک خط روند ، یک خط مستقیم را در زیر نمودار قیمت در پایین دو پایین ترین نقطه به دست آمده از قیمت در طی صعود بکشید. سه یا چند لمس به خط روند از تنها دو قابل اطمینان تر است.

منطق سیروس (CRUS)

نمودارها برای Crus بسیار زیباتر از این نیستند. توجه داشته باشید که چگونه سهام از اوایل ماه مه تا دسامبر در یک روند صعودی شدید قرار دارد. توجه داشته باشید که چند بار ، و چقدر قیمت قابل اعتماد خط روند را لمس کرد. طبق تعریف ، قیمت باید قبل از اینکه اطمینان حاصل کنیم که یک روند وجود دارد ، کمی روند باشد و می توانیم ببینیم که کروس مدتی است که روند آن را دارد.

شکل 7. 2 - سهام در یک صعود ، CRU

قیمت خط روند را در B ، D ، F و H در چهار بازپرداخت جداگانه لمس کرد ، اما هر بار بهبود می یافت ، به این معنی که خط روند به عنوان یک سطح پشتیبانی عمل می کرد. در نقطه H ، قیمت به خط روند نفوذ کرد ، که کمی نگران کننده است. اما توجه داشته باشید که از تمام روزهای معاملاتی در نقطه H در امتداد خط روند ، فقط دو بسته زیر خط روند وجود دارد که نشان می دهد خط روند کاملاً نگه داشته شده است. در حقیقت ، قیمت در حال صعود در امتداد خط روند است. حکم: این سهام هنوز در صعود است.

کامپوزیت NASDAQ (QQQ)

شکل 7. 3 یک نمودار آموزشی عالی است و یک سؤال جالب را مطرح می کند: آیا Compx هنوز در اواخر ماه دسامبر در صعود است یا به یک محدوده معاملاتی رفته است؟روند اصلی بلند مدت (خط آبی) در مارس 2003 آغاز شد. توجه داشته باشید که پایین ترین و اوج های بالاتر که توسط خطوط افقی مشخص شده است. اما در حالی که هر یک پی در پی و پایین هنوز هم بالاتر از نمونه قبلی است ، هر یک به طور فزاینده ای نسبت به گذشته گذشته است ، نشان می دهد که این روند از دست می دهد و ممکن است بازار به یک محدوده معاملاتی یا حتی برعکس برود.

اگر خط قیمت زیر خط روند فوقانی (قرمز) شکسته شود ، این یک سیگنال نسبتاً قابل اعتماد خواهد بود که صعود کاملاً از بخار خارج است و به یک محدوده معاملاتی رفته یا معکوس است.

شکل 7. 3

توجه داشته باشید در شکل 7. 3 چگونه در نقطه f روند اصلی شکسته شد و روند آن به زاویه ای ملایم تر تغییر کرد. روند تغییر می کند و زاویه آنها می تواند واضح تر یا کم عمق تر شود. روند اصلی در نقاط 1 ، 3 ، B و D برگزار شد ، اما در نقطه F خط روند با قاطعیت نفوذ کرد و پنج بسته زیر خط روند. این جایی است که روند تغییر کرده است.

توجه کنید که چگونه در کشش های C-D ، E-F و G-H ، حرکت برگشت از ارتفاعات با هر بازپرداخت کمی کاهش می یابد ، اما بازیابی قیمت هر بار حتی بیشتر کاهش می یابد ، به همین دلیل اوج های بالاتر و پایین تر از هر زمان کوچکتر رشد می کنند. به این روش نگاه کنید: در A ، C ، E و G ، پیشرفت قیمت در هر حرکت به طور پی در پی کوچکتر شد (یعنی ضعیف تر).

روند اصلی که در مارس 2003 آغاز شد ، به وضوح در نقطه F شکسته شد. بازار در آن نقطه معکوس نبود. اما وقتی یک روند شکسته شود ، بازار یا سهام همیشه برعکس نمی شود. بعضی اوقات ، این زمین را تغییر می دهد ، معمولاً به یک زمین ضعیف تر اما گاهی اوقات پایدارتر. و گاهی اوقات به یک محدوده معاملاتی می رود. این اتفاق می افتد زیرا خرید لازم برای حفظ روند اصلی دیگر در آنجا نبود ، اما در آن نقطه خرید کافی برای جلوگیری از بروز معکوس وجود داشت.

اگرچه بازار پس از بازگشت به نقطه F به طور خلاصه بهبود یافت ، اما دوباره در H به خط روند جدید برگشت. به همین دلیل ، ترسیم خط روند زیر روند روند در ماه مارس در ساعت بسیار گمراه کننده خواهد بود. به دلیل تغییر قابل توجه در زمین ، دو خط روند جداگانه در این نمودار ترسیم می شود.

علامت خطر: توجه داشته باشید که در نقطه 1 ، قیمت بازیابی می شود اما فقط به اندازه خط روند طولانی مدت اصلی و عقب کشیده شده است. فاقد قدرت حتی از خط روند اصلی است ، که در این مرحله به نظر می رسد مقاومت شده است. به طور متفاوتی ، عمل قیمت دیگر اوج بالاتر نمی رود. نمودار فوق نشان می دهد که روند صعودی NASDAQ به سرعت و اخیراً بخار را از دست می دهد ، نشان می دهد که روند اصلی ممکن است به پایان برسد و محدوده معکوس یا تجارت ممکن است نزدیک باشد.

اگر این یک نمودار برای سهام فردی بود ، متوقف کردن صعود نشان می دهد که OTM می نویسد که نظم نیست ، زیرا انرژی برای جابجایی قیمت بالاتر نیست.

شناسایی رکودها

اگر در پایین تر و پایین تر باشد ، یک سهام در حال پایین آمدن است. برای ترسیم یک خط روند ، یک خط مستقیم را در بالای نمودار در بالای دو امتیاز بالاترین امتیاز که در طی پایین آمدن به قیمت رسیده اند ، بکشید. سه اوج هنوز قابل اطمینان تر است.

trimeris (TRMS)

نمودار TRMS در شکل 7. 4 نشانگر پایین آمدن شدید در نوامبر 2002 است که تا دسامبر 2003 ادامه داشت ، که به طور خلاصه توسط یک محدوده معاملاتی قطع شد. روند A یک روند نزولی قوی است که از نقطه A1 آغاز شد و تا زمانی که سهام از طریق خط نزولی در A2 شکسته شد ، پایان یافت. TRMS سپس به محدوده معاملاتی بین خطوط B و C رفت که به عنوان سطح مقاومت و پشتیبانی عمل می کرد. در نقطه D1 ، سهام دوباره به یک روند نزولی حتی قوی تر بازگشت. محدوده معاملاتی یک الگوی ادامه است ، به این معنی که وقتی محدوده متوقف می شود ، قیمت باید پیشرفت کند یا کاهش یابد. بهترین شرط این است که قیمت در مسیری که هنگام وقوع دامنه حرکت می کند ادامه خواهد یافت - در این حالت ، به سمت پایین. توجه داشته باشید که پیشرفت های پیشرفت در D2 ، D3 و D4.

شکل 7. 4 - شکست شکست خورده از دامنه ، TRMS

چگونه باید نقطه D5 را در نمودار بالا بخوانیم؟پاسخ به عنوان یک شکست ناکام است ، زیرا فروخته شد و حتی پایین تر از غرق شدن بین D4 و D5 نیز سقوط کرد. شکستگی های ناموفق به ویژه بسیار قدرتمند هستند ، بسیار بیشتر از سیگنال های معمولی. تجزیه و تحلیل نمودار به ما نشان می دهد که چگونه خط روند به عنوان مقاومت در برابر قیمت عمل می کند ، زیرا در چهار بار (D2 - D5) ، همه پیشرفت های تلاش ناکام ماندند. حتی برای یک خواننده نمودار تازه کار ، این سهام در حال کاهش جدی بود.

Biovailcorp (BVF)

در مورد BiovailCorp به عنوان مکانی برای دور انداختن ارث خود چطور؟روند نزولی اولیه (روند الف) در شکل 7. 5 بدون افت نبود. BVF تنها یک بار در نقطه A2 به خط روند بازگشت. سپس قیمت واقعاً از صخره عبور کرد و روند B را آغاز کرد. این یک تغییر روند اصلی و زشت تر از همه است - روند نزولی شتاب دهنده.

به شکاف های قیمتی پر نشده و ضعف کلی توجه کنید. همه این اقدامات منفی در بهترین بازار سهام در چند سال اخیر رخ داده است. این سهام ممکن است بالاخره در ماه دسامبر حمایت خود را پیدا کرده و نزول خود را متوقف کند، اما چه کسی اهمیت می دهد؟همیشه جای بهتری برای قرار دادن دلارهای مکالمه نویسی ما وجود خواهد داشت.

شکل 7. 5 - روند شتاب دهنده، BVF

شناسایی سهام در محدوده

یک سهم در محدوده زمانی قرار می گیرد که خط قیمت به سمتی حرکت می کند و هیچ روند صعودی یا نزولی مشخصی ندارد. خوانندگان نمودار مبتدی اغلب گیج می شوند که روند به کجا ختم می شود و محدوده شروع می شود، اما پاسخ ساده است. یک روند زمانی تبدیل به یک کانال می شود که سهام یا بازار از ایجاد اوج های بالاتر/پایین های بیشتر یا اوج های پایین تر/پایین ترین قیمت ها دست بکشد. یک سهام متغییر دارای پایین (حمایت) و بالا (مقاومت) مشخص است. در واقع معاملات سهام در محدوده های وسیع می تواند دو سطح حمایت و مقاومت داشته باشد. محدوده یک الگوی ادامه است و زمانی که محدوده به پایان می رسد، احتمال این وجود دارد که سهام یا بازار به همان جهتی که در زمان شروع حرکت داشت ادامه دهد. تا زمانی که سهام یک پایین و بالا ایجاد نکند، هیچ راهی برای اطمینان از اینکه در یک محدوده است وجود ندارد.

SOHU. COM (SOHU)

نمودار SOHU زیر در شکل 7. 6 یک سهام در حال صعود را نشان می دهد که به یک محدوده معاملاتی واضح رفته است. در مارس 2003، سهام به یک روند صعودی متوسط (روند A) رفت و سپس این روند در ماه مه به یک روند بسیار تند (روند B) شتاب گرفت.

توجه داشته باشید که چگونه سهام در نقطه 1 به محدوده معاملاتی رفت. این فقط در گذشته آشکار است، اما، زیرا تا زمانی که سهام به پایین ترین حد اوایل آگوست نرسیده و بهبود پیدا کند، هیچ راهی وجود نداشت که بگوییم تا نقطه 1 در نوسان است. قیمتشکست در نقطه 2 تأیید کرد که روند صعودی به پایان رسیده است و یا یک محدوده یا یک روند نزولی آغاز شده است.

توجه کنید که چگونه در نقطه 2 محدوده معاملات شروع به کوچک شدن می کند: محدوده معاملاتی یک خط روند نزولی را تشکیل می دهد اگرچه خط پایین محدوده تغییر نمی کند. این شکل گیری به عنوان مثلث نزولی شناخته می شود و نشان دهنده یک روند نزولی قریب الوقوع است. چرا؟

هر بار که قیمت بالا می رود ، پیشروی به تدریج کوچکتر است ، اگرچه فروش هیچ مشکلی برای ضرب و شتم آن به خط پشتیبانی ندارد. هنگامی که خرید فزاینده ضعیف به اندازه کافی ضعیف می شود (هنگامی که نقطه مثلث شکل گیری به پایان رسید) ، روند نزولی جدید محتمل است.

آموزنده است که سهام دوباره به همان قیمت حداقل امتیاز 1 تا نوامبر لمس نکرد. بنابراین حتی اگر سهام متغیر بود ، دامنه خزنده بود و خیلی قابل اعتماد نبود. این سهام خطر واقعی را برای یک خریدار سهام ایجاد می کند ، زیرا پیش آگهی کاملاً منفی است.

شکل 7. 6 - سهام روند به دامنه ، سوهو می رود

این سهام همچنین مشکل دیگری در مورد سهام را نشان می دهد. حتی اگر نمودارهای کتابهای آموزشی غالباً محدوده معاملات را به عنوان یک الگوی موج سین شسته و رفته ارائه می دهند ، در واقعیت بسیاری از محدوده ها کاملاً ناهموار هستند و قیمت به طور مرتب بین یک بالا و پایین مشخص حرکت نمی کند.

PMC Sierra (PMCS)

PMC Sierra در شکل 7. 7 در زیر سهام را نشان می دهد که در یک روند صعودی کلی قرار دارد اما دو بار در محدوده معاملات تردید دارد. البته این نقطه محدوده معاملات است ، زیرا آنها معمولاً الگوهای ادامه هستند. سهام در اولین محدوده معاملات در نقطه 1 قرار گرفت ، هنگامی که روند متوقف شد و قیمت خط روند را شکست.

این روند در ماه سپتامبر از سر گرفته شد (روند B) و دوباره صعود کرد ، سپس خط دوم روند را در ماه دسامبر در نقطه 2 شکست تا محدوده دوم را آغاز کند. نمودار باید به عنوان یک روند روند با وقفه های مختصر مشاهده شود. همانطور که خط روند بلند مدت (TEAL) نشان می دهد ، ترسیم یک خط روند واحد تحت دو پایین ترین قیمت می تواند روند کلی را نشان دهد.

شکل 7. 7 - دامنه تردید مختصر ، PMCS

Concord EFS (CE)

در نمودار Concord EFS (CE) به عنوان شکل 7. 8 در زیر ضمیمه شده است ، سهام ابتدا در نقطه 1 در نقطه 1 قرار گرفت (از پایین آمدن پایین تر) ، مانند مجموعه ای از کلیدها سقوط کرد و سپس یک محدوده معاملات جدید و پایین را در نقطه شروع کرد. 2. اینها محدوده معاملاتی هستند ، زیرا آنها روند نیستند. همیشه به پایین و اوج نگاه کنید. اگر آنها پی در پی بالاتر یا پایین تر نباشند ، روند مشخصی وجود ندارد.

سرانجام ، توجه داشته باشید که قبل از اینکه این سهام وارد محدوده اول خود شود ، هیچ صعودی مشخصی وجود نداشت (سعی کنید یک خط روند را ترسیم کنید). نمودار با شکاف این اندازه و روزهای گسترده قیمت این اندازه ما را ترساند. من سهام خود را بسیار قابل پیش بینی تر از این دوست دارم.

در پایان این نمودار سهام در 13. 60 است ، بنابراین پشتیبانی کجاست؟خط پشتیبانی در محدوده معاملات خوب نیست ، زیرا قیمت آن را در ماه اکتبر با قاطعیت نقض کرد و اکنون آن را به یک سطح مقاومت تبدیل کرد. پاسخ این است: سطح مقاومت سابق در ساعت 11. 80 ، که با شکست قیمت دسامبر به سطح پشتیبانی تبدیل شد. این یک سهام بسیار بی ثبات است. با دیدن این نمودار ، به سختی می دانست که چه چیزی استراتژی تماس را تحت پوشش قرار داده است. از این رو به بهترین وجه اجتناب می شود.

توجه داشته باشید که محدوده معاملات از ماه مه تا بیشتر اکتبر. قیمت به طور مرتب بین بالا و پایین از یک محدوده به خوبی تعریف شده متغیر نبود. در حقیقت ، تا زمانی که سهام برای اولین بار در حدود 13. 40 دلار به پایین دامنه رسید ، ما نمی دانستیم که محدوده پایین محدوده کجاست. توجه داشته باشید که چگونه سهام چهار بار پشتیبانی را آزمایش کرد ، سرانجام در اواخر ماه اکتبر با قاطعیت شکست خورد و تجزیه شد. جالب اینجاست که دامنه ماه مه-اکتبر یک رو به کاهش است (مثلث نزولی دیگر). این روند نزولی نیست ، زیرا باعث می شود هر دو اوج پایین و پایین ، فقط اوج پایین تر باشد. و همانطور که از یک مثلث نزولی انتظار داریم ، نتیجه نهایی در پایان شکست قیمت بود.

شکل 7. 8 - نمودار که سطح پشتیبانی و مقاومت را نشان می دهد ، CE

محدوده ماه مه-اکتبر در ماه آگوست محکم شد و 15 دلار به یک محدوده جدید مؤثر تبدیل شد. ما باید از نوشتن یک سهام مختلف در تاپ های محدوده مراقبت کنیم. به مراتب بهتر است که OTM کوتاه مدت را در قسمتهای پایین بنویسید ، هنگامی که دامنه در حال حرکت ، چشم انداز انتقال سهام را در محدوده ارائه می دهد و در نتیجه تکلیف می شود. مشکل ایجاد یک مثلث نزولی این است که ، در حالی که می توانیم اطمینان داشته باشیم که یک شکست قیمت رخ خواهد داد ، نقطه شکست دقیق از قبل قابل تشخیص نیست. نوشتن این سهام در محدوده ماه مه و اکتبر قماری بود که می نویسد تماس می تواند قبل از شکست به پایان برسد.

شماره 1 سهام برای 7 روز آینده

وقتی Financhill سهام شماره 1 خود را منتشر کرد ، گوش دهید. از این گذشته ، سهام شماره 1 کرم محصول است ، حتی وقتی بازارها خراب می شوند.

Financhill در حال حاضر سهام برتر خود را برای سرمایه گذاران فاش کرد. بنابراین زمان بهتری برای ادعای قطعه پای خود وجود ندارد.

نویسنده هیچ موقعیتی در هیچ یک از سهام ذکر شده ندارد. Financhill یک سیاست افشای اطلاعات دارد. این پست ممکن است حاوی پیوندهای وابسته یا پیوندهای مربوط به حامیان مالی ما باشد.